Faq

Emisja Akcji Serii C to oferta objęcia nowych akcji ZIKOM S.A., której celem jest pozyskanie 2 210 000 zł kapitału na realizację strategii rozwoju na lata 2026–2030, obejmującej m.in. pierwszą strategiczną akwizycję w branży IT, rozwój usług abonamentowych i dalsze skalowanie działalności w modelu Circular IT.

Każda pełnoletnia osoba fizyczna z Polski lub zagranicy oraz firmy (osoby prawne). Nie ma żadnych ograniczeń. Emisja jest otwarta dla wszystkich inwestorów.

Tak. Cena emisyjna została ustalona na podstawie niezależnej wyceny Level One Consulting (listopad 2025), która określiła wartość spółki na 16,127,000 PLN. Cena akcji jest zgodna z wyceną ekspercką.

• Start: 28 maja 2026
• Koniec: 27 sierpnia 2026 (lub wcześniej, jeśli wszystkie akcje zostaną objęte)

• Elektronicznie: przez formularz na stronie akcjazikom.pl/zapis - (podpis kwalifikowany lub profil zaufany)
• Papierowo: wypełnij i wyślij formularz na adres: Aleja Jana Pawła II 27, 00-867 Warszawa

Przelewem bankowym na rachunek ZIKOM S.A. [numer]. Kwota = liczba akcji × 17 PLN. Tytuł: "Akcje Seria C - [Twoje dane]". Szczegóły w kroku 4 procesu inwestycyjnego.

Nie. Zapis jest nieodwołalny od chwili złożenia. Przed złożeniem zapisu dokładnie zapoznaj się z dokumentacją.

Przydział jest uznaniowy. Spółka może przydzielić mniej akcji (lub nie przydzielić wcale), szczególnie gdyby emisja była nadsubskrybowana. W takim przypadku otrzymasz zwrot nadpłaty.

Raport wyceny Level One Consulting prognozuje wzrost wartości udziałów do 4,36x do 2030 roku przy realizacji Masterplanu. Przykład: inwestycja 1000 PLN może wzrosnąć do ~4358 PLN. UWAGA: To prognozy, nie gwarancje.

Tak. ZIKOM osiąga dodatni EBIT/EBITDA od 2022 roku. W 2024 przychody wyniosły 2,43 mln PLN przy marży EBITDA ~2-3%. Spółka jest w fazie wzrostowej, reinwestując zyski w rozwój.

80% wzrostu ma pochodzić z 5-6 strategicznych akwizycji firm IT (model opisany w Masterplanie 2026-2030), 20% ze wzrostu organicznego. Pierwsza akwizycja planowana jest jeszcze w tym roku.

Planowane na Q4 2027. IPO da płynność akcjom i dostęp do dalszego kapitału.

• Prawo głosu na Walnym Zgromadzeniu (proporcjonalnie do liczby akcji)
• Prawo do dywidendy (jeśli WZ podejmie uchwałę o podziale zysku)
• Prawo do informacji (raporty, komunikaty)
• Prawo pierwszeństwa przy kolejnych emisjach (jeśli nie zostanie wyłączone)

W latach 2026-2029 priorytetem jest reinwestycja zysków w akwizycje i rozwój. Dywidendy możliwe od 2029-2030, po osiągnięciu stabilnej rentowności.

To zależy od decyzji Walnego Zgromadzenia przy każdej emisji. Przy Serii E prawo poboru zostało wyłączone. Przy przyszłych emisjach może być zachowane.

Akcje nie będą notowane na giełdzie do czasu IPO (2027). Do tego momentu możesz:

• Sprzedać prywatnie innemu inwestorowi - o transakcji konieczne jest poinformowanie Spółki w celu dokonania zmian w Rejestrze Akcjonariuszy
• Poczekać na IPO 2027 - płynność na NewConnect

Tak, jest to możliwe, ale wyłącznie w formie prywatnej umowy z inną osobą.
Spółka nie prowadzi rynku wtórnego ani nie pośredniczy w sprzedaży akcji ewentualna transakcja odbywa się bezpośrednio pomiędzy stronami. Po zawarciu umowy spółkę należy poinformować, aby mogła dokonać odpowiedniego wpisu w rejestrze akcjonariuszy.

Zainwestuj tylko środki, których nie będziesz potrzebował w krótkim terminie. Akcje przed IPO mają niską płynność. To inwestycja dla cierpliwych.

• Ryzyko biznesowe: Niepowodzenie akwizycji, spadek przychodów
• Ryzyko finansowe: Trudności w obsłudze długu, brak dostępu do kapitału
• Ryzyko rynkowe: Pogorszenie koniunktury, zwiększona konkurencja
• Ryzyko płynności: Brak możliwości szybkiej sprzedaży akcji przed IPO
• Ryzyko rozwodnienia: Kolejne emisje mogą zmniejszyć Twój udział

Szczegółowy opis ryzyk w Dokumencie Informacyjnym i w sekcji "Ryzyka" poniżej.

Tak. Inwestycja w akcje wiąże się z ryzykiem utraty całości lub części zainwestowanego kapitału. Nie ma gwarancji zwrotu ani zysku. Inwestuj odpowiedzialnie.

Tak. Na koniec 2024 wskaźnik zadłużenia wynosił ~114x (Zobowiązania/Kapitały własne). Wynika to z modelu finansowania przez pożyczki na zakup towaru. Spółka regularnie spłaca zobowiązania. Masterplan zakłada dalszy wzrost długu do 2029 (model 40/60), ale w kontrolowanych ramach (Dług/EBITDA < 3.5x).

ZIKOM regeneruje używany sprzęt IT (laptopy, komputery, monitory) i sprzedaje go z gwarancją. Dodatkowo oferuje wynajem IT, outsourcing i serwis. Model biznesowy oparty na gospodarce cyrkularnej.

Gospodarka o obiegu zamkniętym w branży IT - maksymalizacja czasu życia urządzeń przez regenerację, naprawy, wynajem i recykling. Zmniejsza to odpady elektroniczne i ślad węglowy.

Biznes IT założyciela istnieje od ponad 20 lat. Spółka akcyjna ZIKOM S.A. powstała w 2019 roku.

• Siedziba: Warszawa, al. Jana Pawła II 27
• Centrum operacyjne: Częstochowa, ul. Bór 66K (magazyn, regeneracja, wysyłka)

Nie od razu. Akcje Seria E nie będą przedmiotem obrotu giełdowego. Planowane IPO na NewConnect w Q4 2027 da płynność.

Dane osobowe przetwarzane są zgodnie z RODO. Szczegóły w Polityce Prywatności na www.akcjazikom.pl/polityka-prywatnosci.

• 📧 Email: inwestycja@zikom.pl
• 📞 Telefon: +48 690 085 485 (pon-pt 9:00-17)
• 🎤 Webinary: zapisz się na spotkanie online z CEO

Tak. Możesz zarezerwować 30-minutową konsultację z przedstawicielem działu Relacji Inwestorskich: [link do bookingu]

Wszystkie dokumenty dostępne są w PDF do pobrania. Na życzenie możemy wysłać wersję papierową pocztą (napisz na inwestycja@zikom.pl).

Cena emisyjna 17 PLN przy kapitale ~1 mln akcji daje wartość rynkową ~17 mln PLN, co przy EBITDA 2024 ~56k PLN daje mnożnik EV/EBITDA ~286x. To wysoki mnożnik, typowy dla spółek wzrostowych. Wycena opiera się na prognozach 2026-2030, nie na bieżącej EBITDA.

Wycena DCF założyła WACC 9,37% (WIBOR 4,37% + premia ryzyka 5%), stopę wzrostu terminalną (g) 5%. Szczegóły w Raporcie Level One Consulting.

• CAGR przychodów: ~105% (podwojenie rok do roku przez akwizycje)
• Docelowa marża EBITDA 2030: 12%
• Docelowa struktura: 50% usługi / 50% sprzedaż sprzętu
• Dług Netto/EBITDA < 3.5x
• ICR > 3.5x Szczegóły w Masterplanie 2026-2030.